Рентабельность бизнеса: 7 советов для контроля успеха компании

Что такое рентабельность?

Рентабельность — это важнейший для компании экономический показатель, который демонстрирует, насколько эффективно работают все подразделения. Другими словами, насколько хорошо компания использует имеющиеся ресурсы, превращая их в прибыль. Фактически демонстрирует отношение прибыли к какой-то группе затрат.

Рентабельность — лишь общее название. Существует комплекс показателей рентабельности, которые рассчитываются для разных метрик компании. При этом общая формула рентабельности выглядит следующим образом:

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Прибыль или чистая прибыль — это то количество денег, которое остается у бизнеса после продажи товаров/услуг и уплаты абсолютно всех издержек, включая амортизацию и налоги (также рентабельность могут рассчитывать не только по чистой, но и по валовой, маржинальной, операционной прибыли). О том, как увеличить прибыль в бизнесе, читайте в нашей статье.

Показатель — на этом месте может быть любой параметр бизнеса, который вы хотите оценить: рентабельность выручки, продаж, всех инвестиций и т. д.

Зачем считать рентабельность?

Высокая выручка и большие притоки денежных средств еще не говорят об успешности бизнеса. Вы можете вкладывать много денег в компанию, но при этом получать низкую прибыль относительно вложенных средств. 

Чистая прибыль, выручка, доходы — абсолютные показатели, которые напрямую не демонстрируют эффективность деятельности бизнеса и только могут запутать начинающих предпринимателей.

Рентабельность — это относительный показатель, поэтому сразу же наглядно показывает, насколько будет успешен стартап или уже существующая компания. Рентабельность демонстрирует эффективность того или иного показателя относительно произведенных вложений.

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Следовательно, в зависимости от того, повышается или понижается показатель рентабельности в динамике, можно констатировать общий упадок или рост, развитие бизнеса. 

Если не рассчитать рентабельность, то сложно будет принять объективное и взвешенное решение относительно дальнейшего движения организации. Например, рентабельность рассчитывают, когда нужно:

• подготовить бизнес-план на старте бизнеса для привлечения инвестиций или вложения своего капитала — чтобы оценить целесообразность вложений (будет ли проект приносить деньги и как быстро окупится);
• определить экономически-целесообразные цены на товары и услуги и сравнить их с конкурентами;
• понять, можно ли расширить существующий бизнес (хватит ли средств, которые мы зарабатываем сегодня, чтобы покрыть проценты по кредитам для открытия еще одного магазина);
• понять, насколько эффективно работает бизнес, все его филиалы и отделы; например, выручка и прибыль от продаж может расти, а рентабельность проекта — падать, что говорит о неэффективности наращивания мощности;
• получить заем в банке — рентабельной компании охотнее выдают кредиты и по более льготным ставкам;
• определить реальную стоимость бизнеса при его продаже.

Что влияет на рентабельность?

Каждый предприниматель должен стремиться к тому, чтобы рентабельность либо постоянно росла, либо хотя бы не снижалась. 

Чтобы у компании была возможность корректировать этот коэффициент, необходимо изучить, какие внешние и внутренние факторы влияют на его рост или снижение. Поговорим о том, на какие факторы стоит обратить внимание.

Внутренние факторы

Это процессы, которые протекают внутри компании и полностью подконтрольны ей. За их настройку отвечают менеджеры высшего звена и сотрудники компании. К внутренним факторам, которые влияют на рентабельность, нужно отнести:

• производственные объемы;
• качество услуг или производимых компанией товаров;
• уровень профессионализма и квалификации сотрудников;
• уровень инноваций и технической оснащенности предприятия;
• логистика;
• эффективность рекламных кампаний;
• репутация фирмы.

Внешние факторы

Это процессы и явления, на которые компания никак не может повлиять, однако они оказывают свое воздействие на бизнес. К ним следует лишь заблаговременно готовиться, чтобы снизить их возможное негативное влияние. К внешним факторам относятся:

• геополитическая обстановка (санкции);
• природные катаклизмы;
• географические условия;
• изменение валютных курсов;
• размер налогов (например, налог на прибыль) и прочее изменения законодательства;
• общемировые кризисы;
• изменение спроса на продукцию;
• уровень конкуренции.

Основные виды рентабельности 

Есть множество разных видов рентабельности — каждый из них отражает важный аспект успешности работы бизнеса. В экономической теории выделяют десятки разных коэффициентов рентабельности.

Мы расскажем о наиболее значимых и часто встречающихся видах рентабельности:

• рентабельность продаж;
• рентабельность активов (средних, оборотных, внеоборотных);
• рентабельность инвестиций;
• рентабельность собственного капитала.

Однако помимо основных показателей также существует рентабельность:

• основных производственных фондов (рентабельность основных средств — ROFA);
• затрат;
• реализованной продукции;
• персонала;
• продаж;
• товарного запаса;
• производства и т. д.

Рентабельность продаж — ROS (Return on Sales)

Этот показатель демонстрирует долю чистой прибыли в каждом рубле, который заработала фирма. Для расчета рентабельности продаж необходимо разделить чистую прибыль на выручку за определенный период времени. Чем выше ROS, тем лучше и эффективнее работает фирма, генерирует больше прибыли конкретно в рамках своей основной деятельности. 

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Обычно рентабельность продаж применяется для того, чтобы либо оценить эффективность текущих затрат на покупку сырья, логистику, сбыт, либо сравнить свой бизнес с конкурентами внутри одной отрасли. 

Сравнивать фирмы из разных отраслей по данному показателю бессмысленно. Поскольку каждая отрасль специфична, показатели эффективности бизнеса и общая норма может сильно различаться. Например, для одной отрасли показатели рентабельности продаж в 30% или 35% считаются отличными, а для другой это неприемлемо.

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Рентабельность активов — ROA (Return on Assets)

Считается основным и наиболее распространенным показателем рентабельности. Благодаря ему можно определить, какой проGцент прибыли получила компания относительно средней* стоимости всех ее активов. Вот как рассчитать ROA:

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Средняя стоимость активов — это половина от суммы активов на начало и конец периода (отчетного года).

Коэффициент считается основным, поскольку он показывает общую картину успеха всего бизнеса. ROA дает четкое понимание — приносит ли работающая компания прибыль, убыток. 

Если показатель ROA опускается ниже нуля, это говорит о том, что фирма несет убытки. Следовательно, чем выше рентабельность активов, тем выше экономическая эффективность компании и оправданность ведения самого бизнеса. 

Здесь важно подчеркнуть, что рентабельность всех активов показывает полное положение дел у уже существующего бизнеса, поскольку включает в себя как собственный капитал основателей, заработанные средства, так и все привлеченные и заемные средства. 

Рентабельность активов предприятия не показывает количество средств, которое вернется на вложенные инвестиции, а демонстрирует полное финансовое положение бизнеса в целом.

Теперь подробнее раскроем понятие активов. Активы компании бывают не только собственными и заемными, но и делятся на оборотные и внеоборотные.

Оборотные активы — это ресурсы бизнеса, срок полезного использования которых не превышает 12 месяцев. К оборотным активам можно отнести:

• дебиторскую задолженность (средства, которые кто-то должен нашему бизнесу);
• денежные средства (все деньги на счетах, наличные деньги в кассе и т. д.);
• материалы, сырье, незавершенное производство, запасы товаров на складах;
• краткосрочные финансовые вложения (депозиты в банке, вложения в ценные бумаги других компаний сроком до 12 месяцев и т. д.).

Внеоборотные активы — это все остальные ресурсы бизнеса, срок полезного использования которых превышает 12 месяцев. Например:

• основные средства (здания, сооружения, земельные участки, автомобили, дорогостоящее оборудование, цеха);
• финансовые вложения (все виды долгосрочных инвестиций, займы);
• нематериальные активы (лицензии, ПО, товарные знаки, репутация).

Соответственно, для каждого из этих видов активов можно индивидуально рассчитывать рентабельность. Например, можно вычислить отношение чистой прибыли к отдельно оборотным активам. Этот коэффициент называется рентабельность оборотных активов — RCA. 

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Теперь можно посчитать рентабельность за 2023 год и сравнить с данными за 2022 год. В 2023 году чистая прибыль составила 1 500 000 рублей, а стоимость активов была равна 3 500 000 рублей. Тогда рентабельность за 2023 год будет равна:

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Рентабельность инвестиций — ROI (Return on Investment)

Данный показатель по своей сущности схож с рентабельностью активов. Но только в этом случае ROI полезен, скорее, не для анализа эффективности самого бизнеса, а для компании или инвестора, который вкладывает свои средства. 

ROI показывает, сколько инвестор получит прибыли относительно своего вложенного капитала. Показатель рассчитывают для понимания целесообразности вложений и рисков.

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Этот показатель отражает не саму чистую эффективность бизнеса, а результативность вложения средств. И самое интересное то, что он, в отличие от других показателей рентабельности, может сравниваться по разным отраслям. 

Например, если рентабельность инвестиций в золотодобывающие компании в среднем 10% в год, а банк предлагает вкладчикам доходность 7% годовых, то логичнее выбрать золотодобывающую компанию.

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Рентабельность капитала — ROE (Return on Equity)

Рентабельность собственного капитала показывает, сколько конкретно чистой прибыли может принести бизнес на каждый вложенный в него рубль. Обычно этот коэффициент считают сами основатели на старте бизнеса, чтобы понять, насколько выгодно заниматься именно этим делом, а не каким-то другим.

«Собственный капитал» в таком варианте — это акционерный и уставной капитал. Это, в свою очередь, равно разнице между всеми активами и обязательствами компании. Другими словами, ROE показывает рентабельность не всех существующих активов бизнеса, включая заемный капитал, а только вложенных средств. Формула расчета:

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Почему важно отслеживать любой вид рентабельности?

В заключение этого раздела рассмотрим один интересный и неочевидный на первый взгляд пример, который доказывает важность показателя рентабельности относительно выручки, доходов и объемов продаж.

Нередко случается так, что объем продаж и доходы растут каждый месяц. Компания получает все больше дохода в денежном исчислении и на волне ажиотажа и успеха хочет влезть в «авантюру» и открыть вторую точку продаж. Но так ли все хорошо на самом деле? Есть ли смысл масштабироваться, если даже у основного филиала не все так хорошо, как кажется на первый взгляд.

Чтобы узнать наверняка, можно просчитать рентабельность продаж. Предположим, что цветочный магазин в январе получил выручку в размере 333 333 руб. Из них 100 000 руб. чистая прибыль.

В феврале выручка от продаж стала 555 555 рублей, а чистая прибыль — 150 000 рублей. В марте с приходом весны выручка выросла до 888 888 рублей, а прибыль — до 200 000 ₽.

На первый взгляд все отлично, все бизнес-процессы работают отлажено, компания растет, продажи приносят прибыль — это значит, нет никаких проблем с операционной деятельностью. Однако это не совсем так. Если рассчитать рентабельность продаж для каждого месяца, картина окажется неутешительной.

Январь: 100 000/333 333 * 100% = 30%

Февраль: 150 000/555 555 * 100% = 27%

Март: 200 000/888 888 * 100% = 22%

Пример показывает, что рентабельность неуклонно снижается. Получается, что на самом деле какие-то бизнес-процессы работают неэффективно: логистика, отдел продаж, маркетинга, закупка, производство товара. Таким образом, необходимо сначала исправить все проблемы и повысить рентабельность в соответствии с повышенным уровнем продаж, а только потом открывать новую точку.

Подобные аналитические расчеты не дают готового решения проблемы, зато точно демонстрируют общую ситуацию в бизнесе и в том числе помогают найти проблемные места, на которые и стоит сделать упор, чтобы исправить положение.

Что такое порог рентабельности?

Порог рентабельности — это важнейший показатель, который демонстрирует точку безубыточности бизнеса. Простыми словами, отражает минимальный уровень продаж или количество выручки, которой будет достаточно, чтобы покрыть все расходы бизнеса и выйти «в ноль».

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Коротко обозначим сущность постоянных и переменных затрат. Постоянные затраты — это те расходы, которые не меняются с изменением объема производства. То есть аренда офиса, линейная амортизация, зарплата бухгалтера будет всегда, вне зависимости от того, какое количество продукции произвела фирма.

Переменные затраты или расходы изменяются с изменением объема производства. Например, заработная плата производственных рабочих, сырье и материалы, электричество для станков и так далее.

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

В результате порог рентабельности в денежном выражении нужен для:

• оценки финансовой прочности всей компании;
• поиска путей оптимизации и организации деятельности предприятия;
• оценки времени окупаемости проекта (выгода инвестиций);
• оценки эффективности общей деятельности компании;
• оценки стоимости товаров при росте или снижении объема продаж.

Как повысить рентабельность: 7 советов

В целях повышения финансовой отдачи от бизнеса предприниматели стремятся внедрять комплекс мер, который повышает эффективность работы компании и тем самым позволяет увеличить рентабельность. Эта задача считается достаточно сложной, поэтому мы подготовили несколько советов, которые помогут бизнесу повлиять на рентабельность.

Рентабельность предприятия — это показатель, который зависит от прибыли. Поэтому, чтобы его повысить, необходимо повлиять на прибыль компании: либо снизить издержки, либо увеличить саму прибыль.

Совет 1: Повысьте качество товаров и услуг

Чтобы получить больше прибыли и поднять показатели рентабельности, можно попытаться улучшить и переделать свой основной продукт. Например, закупить новое инновационное оборудование и повысить его качество или пересмотреть сам дизайн упаковки, концепцию продукта, сделать его более привлекательным.

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Например, до обновления компания продавала зубную пасту со средней выручкой 300 000 рублей в месяц, прибыль была 50 000 рублей. Рентабельность продаж — 16%.

Компания закупила новое оборудование, повысила качество товара, подняла на него цену и обновила упаковку. При этом благодаря новому оборудованию и оптимизации процессов издержки выросли незначительно. Все это повысило спрос со стороны клиентов даже при росте цены. Теперь выручка составила 600 000 рублей, а прибыль за счет роста цены товара составила 150 000 рублей. Рентабельность — 25%]

Совет 2: Перепроверьте все показатели и оптимизируйте ценообразование

Мало кто догадывается, но как на средних, так и на крупных предприятиях менеджеры и финансисты часто допускают ошибки в расчетах себестоимости готовой продукции. Из-за этого либо теоретические показатели не сходятся с практическими, либо принимаются неверные решения касательно производства и сбыта товара, что снижает общие показатели рентабельности.

Если пересчитать всю цепочку ценообразования товара, можно попробовать найти неточности или уязвимые места и пересмотреть итоговый ассортимент или ценник на товар. К тому же иногда бывает так, что повышенный спрос на продукцию может дать возможность немного повысить цену без рисков падения продаж.

Совет 3: Повысьте средний чек

Средний чек — это отношение всей суммы полученных средств от продаж (выручка) к количеству чеков. То есть если вам удастся повысить средний чек, то и прибыль с рентабельностью вырастут.

Сделать это можно, например, с помощью техники кросс-продаж. Она заключается в том, что сейлс-менеджеры должны предлагать клиентам вместе с основным товаром приобрести и дополнительные. Например, при покупке планшета можно предложить чехол и расширенную гарантию.

Также можно создавать готовые подарочные наборы, в которые включать несколько позиций ваших товаров. Например, продавать не просто шампунь, а подарочную коробку, в которой будет шампунь, гель для душа, маска для лица, арома-масла и т. д.

Средний чек можно повысить за счет техники апселлинга: когда менеджеры по продажам предлагают клиенту не изначально выбранный им товар, а схожий более дорогой продукт, но чуть более высокого качества, с дополнительным функциями.

Совет 4: Расширьте ассортимент и выходите на новые рынки сбыта

Еще один способ повысить уровень продаж, а значит, и величину прибыли и рентабельности — повышение интереса новых и старых клиентов к вашей продукции. Это можно сделать за счет выпуска обновленной линейки товаров. Такой способ особенно актуален в продуктовой промышленности: новые вкусы, формы, начинки.

Все это поможет по максимуму загрузить производственные мощности, сделать производство крайне эффективным, что в разы повысит окупаемость.

При этом подход очень гибок и опционален. Если, например, вам не удалось повысить продажи за счет расширения ассортимента в своем регионе, то с новой продукцией всегда можно выйти за пределы своего рынка.

Совет 5: Сделайте упор на маркетинг, акции, рекламу

Еще один крайне действенный способ повышения рентабельности— это маркетинг. Как и в случае с расширением ассортимента, задача бизнеса — привлечь внимание к продукту и повысить спрос. Это поможет либо немного поднять стоимость, либо выпускать больше продукта по старой цене, чтобы удовлетворить возросший спрос.

Например, можно попытаться пересмотреть подход к маркетинговой стратегии, запустить более яркую, нетипичную для вашей сферы или бизнеса рекламную кампанию. 

Вы можете чаще проводить акции, скидки, конкурсы. Разные бонусы обычно напоминают клиентам о бренде, что повышает его узнаваемость. С другой стороны, стоит помнить, что данный способ достаточно затратен, и его используют, когда у компании есть ресурсы для реализации товаров со скидкой. 

Успех подобных рекламных акций будет зависеть от вашего отдела продаж, от компетентных специалистов и от того, насколько четко и отлажено в нем настроены все рабочие процессы. О том, как можно построить эффективный отдел продаж, вы можете узнать в нашей статье.

Совет 6: Сократите издержки

Чтобы повысить рентабельность, прибыль, можно не только наращивать мощности, но и сокращать производственные издержки. Например, вы можете оптимизировать производственный цикл, найти новых, более дешевых поставщиков сырья и сократить затраты на производство и материалы. Также можно оптимизировать логистическую цепочку, тем самым снизив себестоимость продаж.

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

Однако стоит помнить, что любое сокращение издержек — это риск. Если сокращать производственные издержки (себестоимость продукции) бездумно, можно существенно снизить качество выпускаемого продукта. Со временем некачественный товар перестает пользоваться спросом, продажи снизятся, а за ними и показатели рентабельности и прибыли предприятия. Поэтому важно учитывать 2 простых правила:

1. Не стоит сокращать расходы, которые в будущем могут привести к доходам.
2. Нельзя сокращать расходы в ущерб качества продукции.

Совет 7: Автоматизируйте внутренние процессы

Внутри любого бизнеса есть десятки рутинных процессов, которые отнимают достаточно времени. Однако они крайне важны, и некачественное их выполнение может приводить к лишним затратам. Зачастую к таким внутренним процессам относят документооборот, складской и бухгалтерский учет, маркетинг и т. д.

Все эти процессы можно автоматизировать с помощью разных сервисов и инструментов, которые сэкономят много времени и сил. 

{{pc}}

{{/pc}}

{{mobile}}

{{/mobile}}

К полезным инструментам, которые автоматизируют рабочие процессы, можно отнести:

• корпоративные мессенджеры;
• CRM-системы;
• планеры;
• мобильный учет товаров;
• системы маркировки и т. д.

В конце важно подчеркнуть, что все перечисленные способы повышения рентабельности работают более эффективно в комбинации друг с другом. Например, лучше всего не просто расширять ассортимент, а сочетать данное действие с мощной рекламной кампанией.

Подведем итоги

Рентабельность — это не просто цифра в отчетностях компаний, а в действительности важный показатель, от которого напрямую зависит существование бизнеса. 

При расчетах разных видов рентабельности важно понимать, что любой ресурс, вложенный в компанию, будь то деньги, труд, время, призван приносить результат в виде прибыли. И только от ваших действий будет зависеть, как много отдачи можно получить от использования ресурсов.

Грамотный и заблаговременный расчет и оценка рентабельности позволяет увидеть текущую эффективность использования всех вложенных ресурсов, а также проблемные места, на которые стоит обратить внимание.

Каждый предприниматель должен помнить, что контроль рентабельности — это регулярный и важный процесс, который требует определенных знаний, точности и внимания к деталям. Только в таком случае вы сможете увидеть реальное состояние бизнеса, проанализировать его проблемы и принять верное решение, которое приведет к улучшению положения компании.